改革题材发酵 慢牛格局不改

来源: 来源: 大众证券报 发布时间:2015年08月18日

    周一沪指震荡收红,拉锯中仍显强势。国企改革题材进一步发散,“炒地皮”行情愈演愈烈;同时,“证金概念”亦受资金热捧,主线热点清晰,交投活跃。截至收盘,沪指报3993.67点,涨 0.71%,深成指报13573.9点,涨0.95%;中小板涨0.66%,创业板跌0.29%;两市全天成交11867亿元,较上周五小幅回落2.85%。

  拉锯中气氛偏暖

  昨日沪指先抑后扬,多空双方各主宰半场行情,总体震荡偏多。早盘因大金融、两桶油等一线权重压制,沪指3900点整数位承压,但国企改革题材与“证金概念”形成清晰主线,受到大量资金追捧,逐步扭转市场谨慎情绪。午后随着题材轮动发散速度加快,多地改革题材井喷,推动沪指上攻3994.54点,几乎收在全天最高。

  一级行业中,仅有传媒、银行、非银金融下跌,农林牧渔、钢铁、交通运输、房地产、建筑材料涨逾3%,有色、化工等12行业涨逾1%。以概念分类,“炒地皮”特征十分显著,在前十名板块中,区域相关板块占据八席,广东国资改革以7.45%的涨幅登顶,北部湾、丝绸之路、上海本地重组等8板块涨逾4%;互联网+多板块出现回调,次新股整体跌幅接近5%。

  个股方面,两市共有1524只个股上涨,195只非ST股涨停;754只个股下跌,12只非ST股跌停。结合资金流向看,昨日两市共有925只个股有资金净流入,1367只个股为资金净流出,而净流出个股主要集中于中小板、创业板,两者合计占到净流出总数的半数以上。

  从技术面分析,目前沪指周线KDJ指标仍保持低位金叉向上;在30分钟与60分钟短线指标上,昨日早盘完成回撤确认后,J线上穿KD均在中高位置完成,结合日线指标看,短线仍有可能冲高,但三者高位死叉有可能在4000点上方区域同步出现,因而整数位上方的压力以及量能变化,需重点关注。

  地方改革题材发酵

  就主线热点而言,国企改革题材首当其冲,并且向地方改革题材发散已越来越明显。昨日广东国资板块名列榜首,其中风华高科珠江实业贵糖股份广州友谊粤水电涨停,佛塑科技涨9.37%、国星光电涨7.71%,广弘控股星湖科技已停牌。

  值得注意的是,贵糖股份昨日早盘率先打板,珠江实业3日2板、粤水电3日涨近27%,截至昨日收盘,三者总市值分别为46.25亿元、96.94亿元、78.15亿元,在板块内体量相对较小,资金是否“炒小”值得关注。此外,国星光电第一大股东为佛山市西格玛创业投资有限公司,但在其定增时,广晟公司全资子公司协议收购西格玛100%股权,从而间接成为第一大股东,因而国星光电实属“广晟系”一员。

  在其它活跃板块中,丝绸之路、新疆区域振兴昨日涨幅均达5%左右,龙头股主要集中于西部大开发、新疆本地,兰州民百新疆城建西部建设祁连山天山股份北新路桥涨停;上海本地重组、上海自贸区、迪士尼板块中,开开实业上海九百亚通股份上实发展第一医药耀皮玻璃海博股份外高桥申达股份强生控股交运股份涨停。

  据大众证券报和财信网记者统计,以央企试点企业为主的国资改革大类板块,年内加权涨幅接近140%;广东国资改革、丝绸之路、新疆区域振兴、上海本地重组、上海自贸区、迪士尼年内加权涨幅为71.59%、45.84%、44.05%、82.61%、68.72%、75.76%,地方改革题材目前仍相对“低调”。

  震荡上行为主基调

  巨丰投顾郭一鸣认为,昨日盘中走低,应是指数连续反攻后,短期获利盘以及上方的套牢盘影响。尤其是4000点上方的密集成交区,短期抛压较大,震荡实属正常。但总体看,目前市场以国企改革为主线,多题材为辅的市场热点频出,形势一片大好,操作热情以及信心继续恢复,短期4000点已是囊中之物。当下的震荡就是消化近期获利盘,而后期反弹新高将不断出现,盘中回调以及跳水都是建仓以及加仓机会。

  兴业证券研究员徐寅表示,上周证监会表示,证金公司通过协议转让方式向中央汇金公司转让了一部分股票,由其长期持有,并表态今后若干年不会退出,但一般不入市操作。此举让市场吃了颗定心丸,预计市场在短期内依然会延续上周的反弹势头,建议投资者可以适当增加仓位,自下而上筛选股票,积极参与短期反弹。

  海通证券首席策略研究员荀玉根认为,当前市场主要矛盾是市场情绪,而非基本面背景,市场正在重建信心中,有三部曲:第一,成交萎缩,表明前期利空充分释放;第二,风险偏好回升,场内投资者加仓;第三,场外资金入市,这一点目前并无好转。因此,当前市场仍以找机会为主,短期注重机构性机会,如稳增长、改革(国企改革、大上海),中线深挖成长,聚焦“十三五”。